银联商务0.9%股权转让项目

　　一、基本信息

　　项目名称：银联商务0.9%股权转让

　　项目类别：国有股东股权转让项目

　　二、项目概况

　　转让方为某国有企业，现拟转让其所持参股公司银联商务有限公司(以下称“银联商务”)0.9%股权，现该项目已在上海联合产权交易所挂牌，于2013年7月23日挂牌期满，挂牌价格为6918万元。

　　三、标的公司基本情况

　　银联商务是中国银联旗下的、专门从事银行卡受理市场建设和提供综合支付服务的机构。公司成立于2002年12月，总部设在上海。银联商务经营的业务涵盖银行卡收单专业化服务、网上支付、预付卡受理、ATM与自助金融终端服务等。

　　截至2012年6月底，银联商务已在全国除台湾以外的所有省级行政区设立机构，服务商户165.5万家，维护POS终端230.1万台，服务ATM机具8592台、自助终端11.4万台，成为国内最大的银行卡收单专业化服务机构。

　　截至2012年6月底，银联商务已在全国除台湾以外的所有省级行政区设立31家分公司、1家办事处，在全国281个地市建立地市级分公司或业务部，并在380多个县设立了办事处或派驻人员开展业务。

　　四、投资亮点

　　1、行业前景广阔

　　随着国家高度重视银行卡产业发展，支付行业监管体系日趋完善，支付行业对产业资本、资本市场的吸引力日益增强，支付行业进入健康、规范的发展新阶段。这主要体现在：国家高度重视银行卡产业发展;监管政策环境趋于明晰，产业发展进一步规范;支付产业发展进入新的快速发展时期。

　　支付行业的发展趋势为：线下支付仍是最主要的支付渠道并将继续快速发展;网络支付规模呈快速增长;移动互联网支付将迎来高速增长;随着监管进一步明确，预付卡市场将逐渐成熟。

　　2、定位清晰

　　银联商务定位于收单机构，从事收单业务，同时为收单银行提供专业化服务。从事的收单业务指在传统POS、互联网等支付领域，与商户签约承诺付款并承担收单风险，并为商户提供以银联卡为主的交易受理和资金结算服务，具体包括：商户发展签约、终端布放(网关设置)、业务受理培训、商户银联卡交易受理、商户资金结算、商户对账和差错业务处理等;专业化服务是银联商务为收单银行提供的收单业务中的非核心业务服务，包括商户拓展和培训、机具布放和维护等。

　　3、经营良好

　　目前，银联商务经营状况与财务状况均十分良好，已在全国281个地市建立地市级分公司或业务部，并在380多个县设立了办事处或派驻人员开展业务。

　　银联商务截止2013年4月30日财务数据：营业收入12.78亿元、净利润1.91亿元、总资产85.90亿元、净资产27.94亿元。在公司营业收入中，POS业务收入约占比重为75%，增值业务收入占比约12%，公司收入结构仍有进一步优化的空间。

　　银联商务传统业务发展快速增长，全国商户已超165万家，终端数超过230万台;网上业务增速发展，签约商户数量也超过11000余家;增值业务推广顺利，签约商户超过40万家;自助渠道业务也有增速;同时公司也务实推进银行合作。

　　五、交易价格和条件

　　1、挂牌价格：6918万元，一次性付款。

　　2、根据标的公司章程的相关规定，要求受让方承诺其自身及其关联方目前及今后三年内不构成与标的公司及其关联方的同业竞争，拟受让方需在举牌材料中附相关承诺函，并在承诺函中明确已知晓标的企业增资事宜。